Du BFR sous tension à la visibilité financière : structurer une agence en croissance
Entrée en relation : 2025
Secteur : Cabinet d’architecture
Activité : Conseil en restructuration et réhabilitation d’immeubles
Stack : Finance, Comptabilité, Tech
Spécificités : Financement BFR / Levée de dette
“PDA est une agence spécialisée dans la rénovation de biens d’exception en zone urbaine dense. Son nouveau positionnement réussi au cours des dernières années lui a permis d’atteindre un nouveau pallier en termes de tailles de deals opérés, ce qui déclenche différents enjeux côté financement de la croissance et du BFR. Nous nous sommes d’abord focalisés sur une mission chirurgicale visant à permettre une respiration de la trésorerie, puis avons engagé les travaux permettant au dirigeant de piloter l’amélioration de ses marges”
Avec notre reporting comme base, nous activons des leviers clés
pour créer de la valeur
Sécuriser une enveloppe de crédit moyen terme pour financer le BFR structurel de l'agence
Enjeux
- BFR élevé lié au modèle économique (facturation des clients par jalon après paiement des fournisseurs)
- Montée en gamme vers des projets plus importants nécessitant des avances de trésorerie conséquentes
- Absence d'outils de pilotage financier rendant difficile la justification auprès des banques
- Pression forte sur la trésorerie dûe une rentabilité par escalier
Résultats
- Production d'une note de comité de crédit complète avec historique financier cadré et projections
- Coaching du dirigeant pour les rendez-vous bancaires et négociation des offres
- Obtention d'une enveloppe de crédit moyen terme permettant de soulager la trésorerie et de mettre en avant les enjeux stratégiques auprès du dirigeant
Structurer le suivi de la rentabilité par projet pour optimiser les marges
Enjeux
- Absence de visibilité sur les marges réelles par projet d'architecture
- Difficulté à identifier les projets les plus rentables pour orienter les efforts commerciaux
- Nécessité de distinguer le CA net (après redistribution aux co-traitants) de la marge brute
- Besoin de catégoriser précisément les co-traitants et sous-traitants avec tags analytiques
Résultats
- Mise en place d'un système de suivi analytique dans Pennylane permettant de tracer le CA net et la marge brute par projet
- Intégration automatisée des données entre Ooti (outil de gestion de projets), Pennylane et Google Sheets via notre stack tech
- Reporting mensuel incluant l'analyse des marges historiques par projet et l'EBITDA to Cash pour le pilotage du BFR
- Cadrage systématique entre les données opérationnelles (Ooti) et comptables (Pennylane) pour garantir la fiabilité
Migrer vers un outil comptable moderne et assurer une tenue des comptes au fil de l'eau
Enjeux
- Outil comptable historique peu adapté aux besoins d'une agence d'architecture en croissance
- Nécessité de catégoriser finement le cash pour distinguer les flux propres à l'agence des redistributions aux co-traitants
- Besoin d'intégrer automatiquement la paie (Silaé) pour une vision consolidée
- Garantir une comptabilité à jour en permanence pour alimenter le reporting financier mensuel
Résultats
- Migration réussie vers Pennylane pour l'exercice 2025 avec paramétrage adapté au modèle économique de l'agence
- Tenue au fil de l'eau : saisie des factures clients/fournisseurs, lettrage, rapprochement bancaire et catégorisation analytique du cash
- Automatisation de l'import paie via Silaé pour une vision consolidée des charges
- Réduction des délais de production des états financiers et amélioration de la fiabilité des données
Résultats en chiffres
outils intégrés (Pennylane, Ooti, Silaé...) pour automatiser le reporting
de crédit moyen terme obtenu pour financer le BFR
de CA piloté avec visibilité mensuelle sur les marges par projet
"Sur l'accompagnement de crédit : 10/10 – bons retours des banques, compliments des banques sur les rendus (...) et sur intégration Pennylane : 10/10”
Ils ont transformé leur finance avec nous
